Xếp hạng MSCI ESG là gì?
Xếp hạng MSCI ESG là thước đo toàn diện về cam kết dài hạn của công ty đối với các khoản đầu tư có trách nhiệm xã hội (SRI) và các tiêu chuẩn đầu tư về môi trường, xã hội và quản trị (ESG). Cụ thể, xếp hạng MSCI ESG tập trung vào mức độ tiếp xúc của công ty với các rủi ro ESG có liên quan đến tài chính.
Đầu tư ESG và SRI ưu tiên những đóng góp tích cực của công ty cho cộng đồng, môi trường và tác động xã hội. Việc chấm điểm các công ty theo các khía cạnh ESG cho phép các nhà đầu tư có ý thức xã hội sàng lọc các khoản đầu tư tiềm năng để phù hợp với mục tiêu và giá trị đầu tư của họ.
Những điểm chính
Xếp hạng ESG của MSCI đo lường khả năng phục hồi của công ty trước các rủi ro ESG (môi trường, xã hội, quản trị) dài hạn và có liên quan đến tài chính.
Đầu tư ESG đã phát triển thành một chiến lược đầu tư quan trọng và có ảnh hưởng, chủ yếu được thúc đẩy bởi các giá trị trách nhiệm xã hội và trách nhiệm giải trình của doanh nghiệp.
Xếp hạng ESG của MSCI đánh giá theo cả ba khía cạnh của ESG và xếp hạng các khoản đầu tư tiềm năng theo thang điểm từ AAA (dẫn đầu) đến CCC (kém phát triển).
Hiểu về xếp hạng MSCI ESG
Đầu tư ESG ngày càng trở nên phổ biến trong thập kỷ qua. US SIF: Diễn đàn đầu tư bền vững và có trách nhiệm báo cáo rằng vào năm 2020, hơn 17 nghìn tỷ đô la tài sản được quản lý chuyên nghiệp đã được nắm giữ trong các tài sản bền vững, chiếm khoảng một phần ba tổng số tài sản được quản lý.Với mức độ phổ biến ngày càng tăng, các nhà cung cấp dữ liệu cũng đã tạo ra nhiều tiêu chí chấm điểm khác nhau để xếp hạng và đánh giá các khoản đầu tư ESG tiềm năng, cho phép các nhà đầu tư có trách nhiệm xã hội đưa ra quyết định sáng suốt hơn khi lựa chọn công ty, ETF hoặc quỹ tương hỗ nào để đưa vào danh mục đầu tư của mình.
Bên cạnh MSCI, một số công ty tài chính khác cũng đã phát triển mô hình chấm điểm ESG độc quyền của riêng mình, bao gồm Russell Investments và Standard & Poors (S&P), cùng nhiều công ty khác.
Xếp hạng của MSCI phân tích ESG thành ba thành phần chủ đề: môi trường, trách nhiệm xã hội và quản trị doanh nghiệp.
Về mặt môi trường, các vấn đề chính bao gồm:
đóng góp vào biến đổi khí hậu
việc sử dụng "vốn tự nhiên" của một công ty (chẳng hạn như đa dạng sinh học và nguồn nguyên liệu thô)
ô nhiễm và quản lý chất thải
sử dụng công nghệ xanh và năng lượng tái tạo
Trong mục xã hội:
sức khỏe, an toàn và phát triển nguồn nhân lực
an toàn sản phẩm và người tiêu dùng
quan hệ cộng đồng
cơ hội xã hội
Và, dưới sự quản lý:
công bằng và trách nhiệm quản trị doanh nghiệp
minh bạch và đạo đức
Xếp hạng ESG của MSCI hoạt động như thế nào?
Khi phân tích các số liệu trong từng vấn đề chính này, MSCI chấm điểm các công ty theo từng vấn đề chính từ 0 đến 10, trong đó 0 biểu thị mức độ hầu như không có rủi ro và 10 biểu thị mức độ rủi ro hoặc cơ hội ESG cụ thể rất cao.MSCI cũng đánh giá các công ty dựa trên mức độ tiếp xúc với các hoạt động kinh doanh gây tranh cãi (ví dụ: vũ khí, thuốc lá, cờ bạc, v.v.). Dữ liệu cung cấp thông tin cho các điểm số này được lấy từ hồ sơ của công ty, báo cáo tài chính và thông cáo báo chí ngoài gần một nửa trong số tất cả dữ liệu đến từ hàng trăm phương tiện truyền thông của bên thứ ba, học thuật, tổ chức phi chính phủ, cơ quan quản lý và nguồn chính phủ.
Điểm số dựa trên các số liệu riêng lẻ được tổng hợp, tính trọng số và điều chỉnh theo ngành có liên quan để đưa ra điểm số trực quan theo từng chữ cái, tương tự như điểm tín dụng theo chữ cái do các công ty xếp hạng tín dụng đưa ra
Theo MSCI, "công ty dẫn đầu" (được xếp hạng AAA & AA) chỉ ra một công ty dẫn đầu ngành trong việc quản lý các rủi ro và cơ hội ESG quan trọng nhất. Các công ty "trung bình" (được xếp hạng A, BBB hoặc BB) được mô tả bằng thành tích hỗn hợp hoặc không có gì đặc biệt trong việc quản lý các rủi ro và cơ hội ESG so với các công ty cùng ngành; trong khi một "công ty tụt hậu" (được xếp hạng B hoặc CCC) tụt hậu so với ngành dựa trên mức độ tiếp xúc cao và không quản lý được các rủi ro ESG quan trọng.
Ví dụ thực tế về xếp hạng MSCI ESG: Tesla, Inc.
Để minh họa cách các nhà đầu tư có thể sử dụng xếp hạng MSCI ESG, chúng ta hãy xem xét nhà sản xuất xe điện, Tesla, Inc. ( TSLA ). Công ty đạt điểm tổng thể là "A", đưa công ty lên mức cao hơn của "trung bình" trong số 41 công ty trong ngành ô tô được MSCI xếp hạng. Đi sâu vào xếp hạng của mình, Tesla nổi trội về quản trị doanh nghiệp và rủi ro môi trường, duy trì lượng khí thải carbon tương đối nhỏ trong khi vẫn sử dụng và đầu tư vào các công nghệ xanh. Công ty đạt điểm trung bình về chất lượng và độ an toàn của sản phẩm, với việc công ty từng gây chú ý trong quá khứ vì pin phát nổ, xếp hạng thử nghiệm va chạm không mong muốn và các vụ tai nạn liên quan đến tính năng "lái tự động" tự lái của ô tô - mặc dù CEO Elon Musk đã công khai tuyên bố cam kết cải thiện sự an toàn của cả người lái và người ngoài cuộc.
Điều thực sự kéo xếp hạng MSCI ESG của Tesla xuống là điểm số dưới trung bình về chất lượng và độ an toàn của sản phẩm.Bộ pin trên xe hơi của Tesla có khả năng tự bốc cháy và Ủy ban An toàn Giao thông Quốc gia (NTSB) đã cáo buộc Tesla bỏ bê vấn đề an toàn của người lái xe, gọi một số tính năng của Autopilot là "hoàn toàn không phù hợp" và cho rằng Autopilot có thể là nguyên nhân gây ra một số vụ tai nạn chết người liên quan đến xe Tesla.
Tesla cũng bị chỉ trích vì các hoạt động quản lý lao động của mình. Ví dụ, công ty đã bị phát hiện vi phạm luật lao động bằng cách ngăn cản việc thành lập công đoàn và đã vi phạm Đạo luật Quan hệ Lao động Quốc gia nhiều lần.Gần đây, ban lãnh đạo công ty đã bị chỉ trích vì vẫn mở cửa nhà máy và không đảm bảo an toàn trong suốt đại dịch COVID-19, khiến một số công nhân mắc bệnh.
Mặc dù chỉ đạt điểm "trung bình", điều đáng chú ý là chỉ có một công ty trong ngành ô tô (bao gồm cả ô tô và phụ tùng ô tô) hiện đạt được vị thế "dẫn đầu" trong xếp hạng ESG của MSCI – nhà sản xuất phụ tùng ô tô của Pháp, Valeo SE.
ESG trong đầu tư là gì?
Tiêu chí môi trường, xã hội và quản trị (ESG) được sử dụng để sàng lọc các khoản đầu tư dựa trên chính sách của công ty và khuyến khích các công ty hành động có trách nhiệm. ESG cũng giúp các nhà đầu tư quan tâm đến các vấn đề này sàng lọc các công ty có thứ hạng cao về trách nhiệm xã hội và môi trường.
Mức tăng nhiệt độ ngụ ý của MSCI là gì?
MSCI gần đây đã phát triển một tiêu chí sàng lọc ESG được gọi là Tăng nhiệt độ ngụ ý (ITR), đây là một số liệu trực quan, hướng tới tương lai, được thể hiện bằng độ C, được thiết kế để hiển thị sự liên kết nhiệt độ của các công ty, danh mục đầu tư và quỹ với các mục tiêu về nhiệt độ toàn cầu.Sự gia tăng nhiệt độ ngụ ý có thể giúp các nhà đầu tư đánh giá sự phù hợp về mặt môi trường của các công ty, danh mục đầu tư, quỹ và chuẩn mực với mục tiêu phát thải carbon ròng bằng 0 vào giữa thế kỷ này.
Xếp hạng ESG của MSCI bao gồm bao nhiêu công ty?
Tính đến năm 2022, MSCI đã xếp hạng ESG cho hơn 8.500 công ty trên toàn thế giới.
LIÊN HỆ TƯ VẤN PHÁT TRIỂN BỀN VỮNG
Ms Lan Anh
#Hotline: 0824 647 279
#Email: anh.nguyen@iscvietnam.net
#Website: https://iscvietnam.net
#Zalo: https://zalo.me/3014216325814962649
#Likedln:https://www.linkedin.com/in/isc-vi%E1%BB%87t-nam-36a2352a2/
Văn Phòng ISC Việt Nam
➤ Hà Nội: Số 18 Tam Trinh, Quận Hai Bà Trưng, Hà Nội.
➤ Đà Nẵng: 498 Bùi Trang Chước, Cẩm Lệ, Đà Nẵng.
➤ Hồ Chí Minh: 8/29 Hoàng Hoa Thám, Phường 7, Bình Thạnh, Hồ Chí Minh
